金融商品は、まず「道具」です。しかもそれは、利用者の幸福を第1目的として設計された道具ではありません。設計上の目的は、より単純で、より冷静です。資金を集め、循環させ、一定のルールのもとで回収すること。
預金、保険、投資信託、株式、債券、ローン。名前は違えど、役割は驚くほど似通っています。どれも、「お金を動かさないと社会が止まる」という現実に対応するために生まれた仕組みです。
たとえば、銀行預金について考えてみましょう。私たちは預金を「安全に保管されているお金」だと考えがちです。しかし、法的に見れば、預金とは銀行に対する貸付です。つまり預金とは、銀行が顧客に対して負っている債務でもある。
私たちはお金を預けているのではありません。銀行に貸しているのです。銀行はそれを原資として、企業や個人に貸し出し、利ざやを得る。預金が比較的安全に見えるのは、預金保険制度や中央銀行のバックアップがあるからであり、金融商品の本質が変わったからではありません。
「困ったときの仕組み」保険の実態
保険も同様です。「困ったときに助けてくれる仕組み」という顔をしていますが、その実態は、確率計算と資金プールのシステムです。多くの人から資金を集め、起きた事象に応じて支払う。ここで基盤になっているのは、感情ではなく統計です。
事故に遭ったとき、病気になったとき、災害が起きたとき。その1つひとつに道徳的判断が介在しているわけではありません。あらかじめ想定された確率と条件に沿って、資金が動くだけです。
投資信託や株式も同じです。
これらはしばしば、「個人が成長の果実を分けてもらえる仕組み」と説明されます。しかし実際には、企業活動を継続させ、資金調達を円滑に行うための制度です。投資家は、あくまでその構造の中に参加する存在であり、主役ではありません。企業が資金を調達できるから市場が成り立ち、国家が税を取れるから制度は維持される。その流れの中で、個人の利益が「許容されている」にすぎません。
